The debt snowball method entails paying off your smallest debts first and gradually working your way up to the largest one, as popularized by personal finance guru Dave Ramsey. Touted as much for its psychological efficacy as its capacity to eradicate debt in a timelier fashion, here is how to use the debt snowball method.
Procedimiento
1. Enumera todas tus deudas por orden, desde el saldo más bajo al más alto, anotando el pago mensual mínimo que requiere cada una de ellas para evitar el recargo por demora.
2. Calcula la cantidad total de dinero que tienes a mano para pagar esas deudas cada mes.
3. Paga todo lo que puedas de la deuda más pequeña, pero primero haz pagos mínimos del resto. Continúa con esta estrategia hasta que la deuda más pequeña esté totalmente pagada.
4. Ahora combine la cantidad que estaba pagando por la deuda más pequeña con el pago mínimo que estaba haciendo por el siguiente saldo más bajo y siga haciéndolo hasta que quede saldada.
5. Continúe pagando de esta manera hasta que todas las deudas estén pagadas en su totalidad.
6. Utiliza los ingresos que antes utilizabas para pagar tus deudas para empezar a guardar dinero en una cuenta de ahorros para emergencias.
Cómo funciona
Supongamos que tienes dos tarjetas de crédito y un préstamo para comprar un coche. Una de las tarjetas tiene un saldo de 3.000 $ y requiere un pago mínimo mensual de 25 $. La otra tiene un saldo de 6.000 $ y un pago mínimo de 50 $. El saldo del préstamo del coche es de 25.000 $ y su pago mínimo es de 500 $.
Supongamos que dispone de un total de 3. 000 dólares para hacer frente a estas tres obligaciones cada mes. El sentido común diría que la mayoría de la gente divide esos 3.000 dólares a partes iguales entre las tres obligaciones. Sin embargo, si lo hace, retrasará el pago.
En lugar de eso, haz el pago mínimo de la segunda tarjeta de crédito y del préstamo del coche. Después, destina el resto del dinero a la tarjeta con el saldo más bajo.
Estas son las matemáticas
Para simplificar los cálculos, dejemos a un lado los intereses y centrémonos en los saldos de capital. En este caso, eso significa que destinarás 500 de los 3.000 $ al pago del coche y 50 de los 3.000 $ al pago de la segunda tarjeta de crédito.
Esto te deja 2.450 $ para destinar al saldo más pequeño en el primer mes.
Repeating the process for the following month pays off the first credit card altogether and leaves $1,900 to put toward the second card balance that month. Combining that with the $50 minimum payment you were making, means you’ll have $1,950 to put toward that balance — which has decreased from $6,000 to $5,950 because you made a $50 payment the month before.
Siguiendo el mismo procedimiento, pagará la segunda tarjeta de crédito aproximadamente tres meses después. Esto liberará los 3.000 dólares para destinarlos al préstamo del coche cada mes.
Mientras tanto, ese saldo se ha reducido de 25.000 a 22.500 dólares porque has estado pagando 500 dólares mensuales durante cinco meses. Continuando con el proceso, el préstamo del coche se pagará en su totalidad aproximadamente ocho meses después, y estarás libre de deudas.
However, had you divided the $3,000 evenly between the debts each month, you would have needed 25 months to pay off the car loan. Snowballing ends it in just over 12.
En resumen
La ventaja psicológica de este método es que verá los resultados casi de inmediato. Los seres humanos respondemos bien a la gratificación inmediata, que es exactamente lo que proporciona el método de la bola de nieve de deudas. En lugar de en tres meses, el saldo más pequeño se paga en dos. Ese éxito inicial le animará a pagar el segundo, y así sucesivamente.
